Kolik peněz investovat do zlata a stříbra?

Jednou z nejčastějších otázek začínajících investorů je, kolik peněz investovat do fyzického zlata a stříbra. Má smysl začít s několika tisíci korunami nebo je potřeba investovat desítky až stovky tisíc?

Jedna správná částka neexistuje. Rozhodující není pouze to, kolik peněz máte aktuálně k dispozici, ale především to, zda se jedná o dlouhodobě volné prostředky, jak velkou máte finanční rezervu a jaký podíl Vašeho majetku mají drahé kovy tvořit.

Zlato ani stříbro by pro většinu lidí nemělo představovat celý investiční majetek. Jejich hlavní úlohou bývá dlouhodobé uchování hodnoty, diverzifikace a vytvoření části majetku, která není přímo závislá na bance, emitentovi nebo fungování finančních trhů.

Nejprve si vytvořte finanční rezervu

Před nákupem investičního zlata nebo stříbra byste měli mít vytvořenou dostatečnou finanční rezervu. Peníze určené na drahé kovy by neměly být prostředky, které budete potřebovat na běžné výdaje nebo neočekávané situace.

Drahé kovy nejsou vhodnou náhradou peněz určených na:

• běžné měsíční výdaje,
• splátky úvěrů a hypotéky,
• neočekávané opravy domácnosti nebo automobilu,
• krátkodobě plánované nákupy,
• výdaje, které mohou přijít během několika následujících měsíců.

Při rychlém prodeji je potřeba počítat s rozdílem mezi prodejní a výkupní cenou. Cena zlata nebo stříbra navíc může být v okamžiku prodeje krátkodobě nižší než při nákupu.

Kolik procent majetku vložit do drahých kovů?

Výši investice je vhodné posuzovat především podle podílu na celkovém investičním majetku. Částka 100 000 Kč může být pro jednoho investora přiměřená a pro jiného příliš vysoká.

Pro řadu běžných investorů může být orientačním výchozím bodem přibližně 5 až 15 % investičního majetku ve fyzickém zlatě a stříbře. Konkrétní podíl však vždy závisí na osobní finanční situaci, investičním horizontu a ochotě přijmout cenové výkyvy.

Vyšší podíl zlata a stříbra nemusí být automaticky lepší. Přílišná koncentrace do jednoho typu aktiva omezuje diverzifikaci a může zvýšit závislost majetku na vývoji ceny drahých kovů.

Jak si vypočítat cílovou částku?

Jednoduchým způsobem je určit si, jakou část celkového investičního majetku chcete držet ve fyzických drahých kovech.

To neznamená, že musíte celou částku investovat okamžitě. Nákup můžete rozdělit do několika etap a postupně budovat cílovou pozici.

Má smysl investovat do zlata a stříbra i méně než 10 000 Kč?

Ano. S investičními kovy není nutné začínat částkou v řádu desítek nebo stovek tisíc korun. Drobní investoři mohou začít i s několika tisíci korunami a svou pozici budovat postupně.

U nižších částek je však důležité správně vybrat produkt. Malé zlaté slitky a mince bývají v přepočtu na jeden gram dražší než větší gramáže, protože se do jejich ceny více promítají náklady na výrobu, balení, distribuci a marže obchodníka.

To neznamená, že jsou malé produkty špatnou volbou. Pro začínajícího investora mohou představovat jednoduchý způsob, jak:

• začít investovat bez vysoké jednorázové částky,
• vyzkoušet si nákup fyzického kovu,
• postupně budovat dlouhodobou rezervu,
• nakupovat pravidelně například každý měsíc nebo čtvrtletí,
• získat dobře dělitelnou investici pro případný budoucí prodej.

Co lze koupit do 10 000 Kč?

Konkrétní možnosti se mění podle aktuální ceny zlata, stříbra a kurzu koruny. V této cenové hladině však mohou drobní investoři vybírat především z menších slitků a investičních mincí.

Při rozpočtu do 10 000 Kč může být často praktičtější zvolit jeden kvalitní produkt od známého výrobce než rozdělit částku mezi příliš mnoho velmi malých položek.

Je při částce do 10 000 Kč lepší zlato nebo stříbro?

Záleží na cíli investora. Zlato nabízí vyšší hodnotu v malém objemu a investiční zlato splňující zákonné podmínky je osvobozeno od DPH. Při nízkém rozpočtu je však potřeba počítat s vyšší přirážkou u nejmenších gramáží.

Stříbro je cenově dostupnější a umožňuje koupit více fyzických kusů. Na druhou stranu je zatíženo DPH a jeho cena obvykle více kolísá.

Pravidelné nákupy pro drobné investory

Pro investora, který nemá k dispozici vyšší jednorázovou částku, může být vhodné nakupovat postupně. Například místo jednorázové investice 50 000 Kč lze investovat 5 000 Kč několikrát během roku.

Pravidelné nákupy umožňují:

• rozložit nákupní cenu v čase,
• omezit riziko nákupu celé částky v nevhodný okamžik,
• budovat rezervu podle aktuálních možností,
• vytvořit si dlouhodobý investiční návyk.

Je však vhodné hlídat náklady na dopravu. Při velmi malých objednávkách mohou tvořit významnou část celkové ceny. Někdy proto dává větší smysl peníze několik měsíců odkládat a provést jeden větší nákup.

Na co si dát u malých investic pozor?

U nižších částek mohou mít vedle ceny samotného kovu větší význam doprovodné náklady.

• Vyšší přirážka u malých gramáží: nejmenší slitky bývají procentuálně dražší.
• Doprava: u malé objednávky může tvořit výraznou část nákladů.
• DPH u stříbra: fyzické stříbro má vyšší vstupní cenové zatížení.
• Neznámý výrobce: levnější produkt nemusí být snadno vykoupitelný.
• Příliš krátký horizont: drobná investice by neměla být určena k rychlému prodeji.

I při malém rozpočtu je vhodné preferovat produkty od známých rafinerií a mincoven, s jasným původem a dostupným budoucím výkupem.

Kolik investovat při částce 20 000 Kč?

Pokud 20 000 Kč představuje Vaše jediné úspory, není vhodné vložit celou částku do zlata nebo stříbra. Větší část by měla zůstat jako dostupná finanční rezerva.

Jestliže již rezervu vytvořenou máte a 20 000 Kč představuje skutečně volný kapitál, můžete zvažovat:

• menší zlatý slitek,
• kombinaci menšího zlatého slitku a stříbrné mince,
• několik stříbrných mincí nebo menší stříbrný slitek,
• další spoření a pozdější nákup větší gramáže zlata.

U velmi malých zlatých slitků bývá procentní přirážka nad hodnotu samotného kovu vyšší. Na druhou stranu umožňují začít s nižší částkou a při budoucím prodeji odprodat pouze malou část investice.

Kolik investovat při částce 50 000 Kč?

Při částce kolem 50 000 Kč již lze vytvořit jednoduchý základ portfolia fyzických drahých kovů.

Praktickou volbou může být jeden hlavní zlatý produkt a několik menších kusů. Investor tím získá kombinaci nižší ceny za gram a lepší dělitelnosti při budoucím výkupu.

Kolik investovat při částce 100 000 Kč?

Při částce 100 000 Kč již lze investici rozdělit mezi více gramáží a oba drahé kovy.

Část určenou na zlato lze rozdělit mezi větší slitek s výhodnější cenou za gram a menší slitky nebo mince, které umožňují postupný prodej.

Například místo jednoho produktu za celou částku může investor zvolit kombinaci hlavního slitku a několika menších kusů. Takové rozdělení bývá o něco dražší, ale nabízí vyšší flexibilitu.

Kolik investovat při částce 250 000 Kč a více?

U vyšších investic již není vhodné sledovat pouze nejnižší cenu za gram. Stejně důležitá je budoucí likvidita a možnost prodat pouze část uloženého kovu.

Místo jednoho velkého slitku může dávat smysl kombinace:

• jednoho většího zlatého slitku,
• několika menších zlatých slitků nebo mincí,
• doplňkové části ve stříbře,
• nákupů rozdělených do více časových etap.

Jeden velký slitek má zpravidla výhodnější cenu za gram. Pokud ale budete později potřebovat pouze menší část peněz, musíte prodat celý produkt. Více menších kusů sice stojí více, ale umožňuje postupné odprodávání.

Kolik dát do zlata a kolik do stříbra?

Zlato a stříbro mají rozdílné vlastnosti. Proto není vhodné rozhodovat pouze podle toho, který kov v poslední době více rostl.

Zlato bývá vhodnější jako hlavní část portfolia drahých kovů. Stříbro může fungovat jako dynamičtější doplněk s vyšším růstovým potenciálem, ale také s většími cenovými výkyvy.

Zlato jako základ portfolia drahých kovů

Fyzické zlato bývá vhodné pro investory, kteří hledají:

• dlouhodobé uchování hodnoty,
• vysokou hodnotu uloženou v malém objemu,
• snadnější skladování,
• širokou mezinárodní obchodovatelnost,
• zpravidla nižší volatilitu než u stříbra.

Významnou výhodou je také skutečnost, že investiční zlato splňující zákonné podmínky je osvobozeno od DPH. Díky tomu je rozdíl mezi hodnotou kovu a konečnou prodejní cenou obvykle nižší než u fyzického stříbra.

Stříbro jako dynamičtější doplněk

Stříbro může být zajímavé pro investory, kteří:

• chtějí začít s nižší částkou,
• chtějí diverzifikovat také uvnitř drahých kovů,
• očekávají růst dlouhodobé průmyslové poptávky,
• akceptují výraznější cenové výkyvy,
• mají delší investiční horizont.

U fyzického investičního stříbra je potřeba počítat s DPH, vyšším objemem a často také s větším rozdílem mezi nákupní a výkupní cenou.

Stříbro proto obvykle dává větší smysl jako dlouhodobá investice a doplněk ke zlatu, nikoliv jako krátkodobé uložení peněz.

Jaký poměr zlata a stříbra zvolit?

Pro začínajícího investora může být vhodné postavit portfolio drahých kovů především na zlatě a stříbro využít jako doplněk.

Čím vyšší podíl stříbra investor zvolí, tím více roste nejen potenciál výnosu, ale také volatilita, nároky na skladování a doba potřebná k překonání vstupních nákladů.

Je lepší investovat jednorázově nebo postupně?

Jednorázový nákup je jednoduchý a může být výhodnější z hlediska dopravy nebo množstevní přirážky. Současně ale znamená, že celou investici provedete za cenu dostupnou v jediném okamžiku.

Postupné nákupy pomáhají rozložit riziko nevhodného načasování. Investor například rozdělí plánovaných 120 000 Kč do čtyř nákupů po 30 000 Kč.

Nevýhodou postupných nákupů mohou být opakované náklady na dopravu. Pokud cena kovu mezitím výrazně poroste, budou další nákupy dražší.

Jak vybrat správnou gramáž?

Výše investice by měla ovlivnit také výběr konkrétních slitků nebo mincí. Nejnižší cena za gram není jediným kritériem.

Při výběru produktu zohledněte:

• výrobce a jeho reputaci,
• původ zboží,
• stav slitku nebo mince,
• rozdíl mezi prodejní a výkupní cenou,
• dostupnost budoucího výkupu,
• možnost prodat pouze část investice.

Jeden velký slitek bývá výhodnější v přepočtu na gram. Více menších slitků je dražších, ale nabízí vyšší dělitelnost.

Pro mnoho investorů proto dává smysl kombinace většího produktu a několika menších kusů.

Nejčastější chyby při určování výše investice

Investování celé finanční rezervy

Peníze, které můžete potřebovat během několika měsíců, by měly zůstat snadno dostupné. Prodej fyzického kovu může být spojen s cenovým rozdílem a nevhodným okamžikem prodeje.

Příliš vysoký podíl drahých kovů

Ani kvalitní fyzické aktivum by nemělo automaticky tvořit celý investiční majetek. Přílišná koncentrace omezuje diverzifikaci.

Nákup pouze podle nejnižší ceny

Velmi levný produkt nemusí být nejlepší volbou, pokud pochází od neznámého výrobce, má nejasný původ nebo se obtížně vykupuje.

Příliš mnoho malých slitků

Malé gramáže jsou praktické, ale mají vyšší výrobní a distribuční přirážku v přepočtu na gram kovu.

Nákup bez ověření budoucího výkupu

Ještě před nákupem si zjistěte, zda obchodník nabízí zpětný výkup, jak stanovuje cenu a za jakých podmínek produkt přijímá.

Pět otázek, které si položit před nákupem

Odpovědi na tyto otázky jsou pro výběr správné částky důležitější než krátkodobý vývoj ceny zlata nebo stříbra.

Kolik peněz tedy investovat?

Pro začátek není rozhodující, zda investujete 3 000, 10 000, 50 000 nebo 200 000 Kč. S fyzickým zlatem a stříbrem mohou začít také drobní investoři. Důležité je, aby šlo o dlouhodobě volnou částku, která odpovídá Vaší finanční situaci a skutečnému investičnímu cíli.

Investice do zlata a stříbra by měla splňovat několik základních podmínek:

• jedná se o dlouhodobě volné peníze,
• po nákupu Vám zůstane dostatečná finanční rezerva,
• drahé kovy tvoří přiměřenou část celkového majetku,
• zvolená gramáž odpovídá Vašim plánům,
• předem víte, kde a za jakých podmínek kov prodáte.

Pro řadu investorů může být rozumným výchozím bodem přibližně 5 až 15 % investičního majetku ve fyzických drahých kovech. Hlavní část portfolia obvykle tvoří zlato a menší část stříbro.

Nejlepší investice není automaticky ta největší. Je to investice, kterou můžete bezpečně držet dostatečně dlouho, která nenaruší Vaši finanční stabilitu a odpovídá skutečnému účelu, pro který drahé kovy nakupujete.